【论文关键词】结构升级  产业调整  美国金融危机
　　【论文摘要】由次贷危机引发的美国金融危机已演变成全球性大危机。尽管这次危机对我国经济带来了严重影响，但同时也给我国经济发展带来了难得的机遇，对促进我国房地产中介的结构升级、加快我国旅游业的产业调整、强化政府部门对股市的监管、进一步完善我国期货市场的监管与法制建设都十分有利。
　　在世界经济全球化的背景下，由美国次贷危机所引发的世界性金融危机，使全球经济发展遭遇严峻挑战，给中国经济带来的影响是双面的：一方面，它使得中国经济发展步伐减缓，社会经济普遍萧条，海外投资减少，商品进出口量降低，股市下跌，证券保险业的业务量减少，房地产销售处于低迷阶段，部分中小企业倒闭，失业率上升，国家外汇储备大量缩水等；另一方面，只要中国理性地应对．充分掌握好国际金融危机给中国带来的机遇，不断发展和完善中国的经济体系，就能化“危”为“机”，进一步促进我国经济平稳快速的发展。正如温家宝总理在江苏考察时指出的那样：“我们中国的目标，就是在这场金融危机中。应该是最早复苏和振兴起来。我们必须有这个信念和决心!
　　一、美国金融危机出现的原因
　　次贷危机的爆发给美国本土带来的损失难以计算，但美国作为世界上第一大经济强国，社会稳定发展，人民安居乐业，怎么会出现历史上前所未有的大危机呢?笔者认为．出现这次金融危机的主要原因可以归结为对资本主义“精神”的误读以及美国金融监管存在的问题。
　　(一)对资本主义“精神”的误读
　　韦伯在《新教伦理与资本主义精神》一书中引用富兰克林的话认为“个人的义务在于以扩大自己的资本作为前提利益且为目的本身的想法”。WWw.11665.com换句话说。个人的职业义务中最重要的就是扩大自己的资本。美国作为资本主义国家，国内大多数人主要信奉的是新教，所谓美国精神就是新教伦理的发财教义和实用主义的方法，美国人利用多种手段达到自身资本的无限积聚、积累、扩张。他们把赚钱当成自己的天职，似乎赚钱本身只是用来接近上帝的途径，他们勤奋工作，杜绝享乐以至禁欲，在经济活动中工于算计，因而积累财富，在竞争中处于有利的地位。在他们眼里时间就是金钱，生前赚更多的钱，做更多的善事，死后就有机会上天堂。作为一种广泛风行的社会精神气质，这就是所谓的资本主义“精神”。
　　近代资本主义的发展正是以这种精神作支撑。它作为欧洲理性主义长期发展的产物。体现了资本主义精神积极的一面。当然资本主义精神也有其消极的一面。美国次贷危机的产生即根源于一些美国经济精英对所谓资本主义精神的误读，使这种“精神”走向了反面。正是美国华尔街几个投资银行的财团、董事们为拿到丰厚的薪酬，完全抛弃了责任信托，玷污了上帝荣耀的“天职观”，为转嫁风险，他们发放房地产抵押债券，卖到美国的金融市场，外国政府和老百姓都可以去购买，导致经济过热，后来美联储为保持经济稳定，多次出台加息政策，使得房地产泡沫逐渐破裂，贷款利息逐渐升高，低信用的贷款人无力还贷，银行不能向投资银行兑现，投资银行也无法拿钱给社会大众，于是引发一连串的经济崩溃，从而导致了美国次贷危机爆发。
　　(二)金融监管的缺乏
　　美国金融监管部门缺乏有效的监管房地产银行贷款政策和房地产中介信用评级的标准，在美联储实施降息时。让银行钻着房地产中介丧失责任信托的空子进行放贷，银行决策者们只顾着享受次级抵押贷款这块大蛋糕，忽视借款人的信用等级，忽视借款人的还贷能力．提升银行不良贷款率。各房地产中介评级的标准没有实行金融监管，这些房地产中介自始至终都是全球次级债市场暴涨的参与者和推动者，房地产中介开始违规、造假，用假的数据和假的收入证明来欺骗银行，偏离了公正客观的原则，这是对市场投资者极其不负责的态度。
　　金融监管部门没有有效防范金融产品中存在的风险。美国次贷客户的还款保障是建立在房价不断上涨的假设之上。在房市活跃时，贷款银行可以借此获得高额利息收人而不必担心风险，贷款者也不必担心还款问题。他们可以通过房地产价格的不断攀升卖掉房子进行还贷。金融衍生产品能给贷款银行、投资银行、投资者等带来丰厚的回报，但是，快速增长的房地产信贷积累了风险的隐患，当房市降温时，所有的问题和风险都会暴露出来，部分无资格或没有偿债能力的消费者进入住房信贷市场，加上竞争使得贷款银行只顾极力推广金融产品，缺乏控制风险的措施，这些问题和风险造成美国房地产、金融等行业受到重大损失，次贷危机逐步形成。
　　二、全球金融危机给我国带来的发展机遇
　　一直以来，美国号称以资本主义精神立国，号称有世界上最完备的监管和银行体系，然而具有讽刺意味的是。这次危机暴露出来的问题恰恰出现在这些方面，这不能不令人反思。同时，这次金融危机也使中国许多深层次问题很快地暴露出来，使我们能更清醒地意识到国内实体经济与虚拟经济存在的缺陷，必须对症下药进行改革，从而把危机转化为发展机遇。
　　(一)促进房产地中介的结构升级
　　房地产业是国民经济的重要支柱产业，危机出现以后房地产业的低迷状态给国民经济带来不小的震荡，怎样才能让我国的房地产业蓬勃发展起来?房地产中介在房地产经营和销售中扮演着主要角色。危机出现之前．由于房地产中介的不断升温，使得房地产中介行业很难进行完整的结构升级。危机爆发之后，在房地产市场成熟的国家，中介成为房地产经营过程中最为活跃的环节。国外房地产中介机构具有丰富的操作经验，而且拥有相当厚实的经济实力和信息网络，为营造房地产市场的繁荣发挥了重要作用。但是，一直以来，我国对房地产中介公司态度冷淡，尽管已经有许多人介入到房地产中介工作，但由于缺乏相关的政策扶持，房地产中介的发展仍然面临着各种问题。金融危机的爆发为我国房地产中介结构升级带来了机遇。
　　首先，有些大型房地产中介可以联合中小型房地产中介共同发展。把一些中小型房地产中介不能受理的业务接收过来，将自身受理的小型业务交给他们，每笔业务按照业务量大小相互支付交换费．以促进中小型房地产中介的抗风险性，提高业务量和服务水平，对于大型房地产中介来说也是拓宽自身业务规模的好机会。
　　其次，部分大型房地产中介可以建立房屋装潢设计和房屋建材机构，推出以房屋销售、装修为一体的经营模式。吸引顾客眼球，让顾客感觉到与该房地产中介做业务的实惠、省心、放心，这种结构升级，对中介公司的未来决策和发展是一次机会。
　　最后，多数房地产中介可以趁机提高员工的素质，定期开办学习班，采用服务质量等级制淘汰低层次人员，引进专业水平高的人才，确保房地产中介具有开发房地产投资分析、房地产营销策划、法律咨询、营销顾问、房地产市场调查以及外立面、户型设计等的服务内容、质量和水平，从而提升中介公司的实力和市场竞争力。

　　(二)加快旅游业的产业调整
　　国民经济运作的好坏，决定了一个国家的国力强弱与否，国民经济的来源靠的正是各行各业的利税。不得不承认，国内旅游业对我国在拉动内需、刺激消费、带动相关产业发展、提高人民生活质量等方面起到了突出的作用。据世界旅游组织预测，到2020年，我国将成为世界第一大旅游目的地国家。然而．金融危机对我国旅游业的重创，使我们清醒地看到了国内旅游业的不足。目前，我国旅游业应趁机加快产业调整，扩大产业资源的利用和开发，缩小与国外旅游业的差距，增强国内旅游业的实力。
　　首先，遵循“两重”原则，即重点培养、重点保护的原则。国家要有重点地培养每个城市的重要景点，多挖掘各城市的景点潜力，多在旅游衍生产品中下功夫，开发和创新旅游景点的经营模式，注重旅游景点的多元化设计。力争做好景点特色和人性化的配套发展。重点保护旅游资源的合理利用，严禁开发景点时出现资源浪费和环境破坏现象．要通过每个旅游景点的资源和区域特征来吸引顾客。
　　其次．充分运用景点优势进行招商引资。各城市可以利用自身旅游景点和土特产资源优势，打造特色品牌，强化自主创业，吸引国内外开发商进行投资。浙江省安吉县旅游业招商引资第一人翁廷秀，很多人都觉得陌生，但是提到大溪农家乐和藏龙百瀑，多数人都会觉得如雷贯耳。她把大溪村从一个偏僻的山坳摇身变成如今拥有众多景点的旅游区．大溪村以世人不敢相信的方式创造了许多个“敢为天下先”，而翁廷秀正是“敢为天下先”的决策者。
　　(三)强化政府部门对股市的监管
　　金融危机来临之前，我国股市渐长。很难发现股市中存在的问题，但是，危机产生以后直接给我国股市敲响警钟，尤其是政府部f-jx~股市的监管环节非常薄弱，应侧重从以下两个方面加以完善：
　　首先，以保护中小投资者的合法权益为监管目标。在大多数投资者中，中小投资者往往是散户，在股票市场中处于劣势地位．当某个股票的大庄家瞬间撤走所有资金时，会引发该股票直线下跌，股票的投资者，尤其是中小投资者将受到较大的损害，他们的权益是最容易被漠视的。中小投资者在股票市场的地位虽然不高，但是他们也对股票起着重要的作用，如果某只股票参与的散户较多．也能支撑起该股票的上涨趋势，反之，众多散户对某只股票进行资金逃离，会使该股票丧失应有的活力．如果该股票又属于“权重股”的话，甚至会拖累股市大盘。因此，加强保护中小投资者合法权益是政府部门监管的重要目标，具有特别重要的意义。
　　其次，国家要不断完善股市制度，加强市场监督，恢复市场信心。一方面，我国股市是一个不成熟的新兴股市，市场失灵主要表现为因股市制度的缺失或不完善而产生的市场无序运行，例如，披露虚假信息、券商挪用资金等。要完善股市制度，加强市场监督，当务之急必须提高证券会的监管效率。证券会应该完善自身的人力资源配置，充分发挥监管人员对于某项领域的监管优势，采取对症下药的方式实行监管，监管方法应做到主动防御为主，多与司法机关协作查案，杜绝随心所欲、不依法办案的行为，提高监管效率，提升监管职能。另一方面，为了恢复市场信心，政府应大力倡导投资者用理性的态度看待股市，全方位、多途径、多角度教育和帮助投资者树立“股市有风险，人市需谨慎”的理念，在全社会尽可能地调动一切积极因素和一切有效手段，把理论教导真正渗透到投资者的实践生活中，使他们在潜移默化中接受教育。
　　(四)进一步完善期货市场的监管与法制建设
　　总结期货市场走过的l0多年的历程，从初创、探索、清理整顿、恢复性增长到现在的规范发展，虽然已经出台标志期货市场的法规框架，但是，我国期货市场仍然处于初级阶段，金融危机对我国期货市场的严重打击，是之前无法预料和想象的。因此，必须抓住当前国内期货市场的历史性发展机遇，借鉴美国期货市场的成功做法，进一步完善国内期货市场的监管与相应的法制建设，在乎稳中求发展，为我国股指期货的推出奠定基础。
　　首先。加强市场自律、法律规制和政府监管的协调运作。目前我国期货经营机构大部分隶属各地方政府、银行等．这些机构为求得生存和发展，在拓展业务时往往忽视市场自律。．因此，为确保期货市场健康发展，交易所可以从制定契约以自律着手，政府部门则主要通过相关法律规制加以监管为辅．确保监管、规制与自律的竞争性．形成市场自律、法律规制和政府监管三足鼎立的运作模式。
　　其次，建立强大的市场风险防范体系。为增进国内市场风险防范体系的效率，应该理顺期货监管体制，确保市场平稳运行。我国应仿照美国成熟的证券期货市场监管模式，结合我国特色，建立起一个以政府依法监管、证监会自律管理、交易所自我管理的三级监管组织体系。加强交易所防范风险的能力，加大政府依法监管期货经营业务许可证的规范力度。强化证监会对交易过程的监控，使各级监管分工协作，促进我国期货市场稳步发展。
　　最后，完善相关立法。由于期货市场一直是变动和创新最为剧烈的领域，导致法律出现空白。在市场条件下，任何客户都不能直接进入市场，使得部分会员利用与客户之间的信息不对称性。钻法律的漏洞，侵害客户的利益。法院的被动执法和事后立法对于市场操纵行为的打击力度非常有限。因此，应进一步完善证券犯罪与期货犯罪、等相关法律的法制建设，推动我国期货市场的进一步发展。